Kryptotekniske indikatorer: Opgrader din handel

Krypto tekniske indikatorer repræsenterer visuelt styrken af en digital aktiv ved at bruge en matematisk formel til at kombinere en række tekniske data, såsom pris eller volumen. Selvom de kan være simplistiske og reduktionistiske i natur, tilbyder de handlende nogle ekstra indsigter i:

• Hvornår markederne kan være ved et vendepunkt, såsom at være oversolgt eller overkøbt.

• Hvornår markederne vinder momentum, såsom efter et breakout.

Selvom indikatorer sjældent bør bruges isoleret, kan de tilføre værdi til både diskretionære og systematiske handlende:

• Diskretionære handlende bruger ofte dem sammen med et prisaktionsfokuseret system for at lede efter spor om styrken af et marked ved nøgle prisniveauer.

• Systematiske handlende bruger ofte eller skaber deres egne indikatorer, som kan generere signaler som en del af et automatiseret handelssystem.

Vil du vide mere om krypto handelsbots? Tjek vores dedikerede Kraken Learn Center guide her.

At bruge prisdiagramindikatorer for første gang kan virke som en skræmmende udsigt, men med praksis kan de blive vitale værktøjer til at få indsigt i kryptomarkedet. 

Her er tre grunde til, at du bør overveje at bruge tekniske indikatorer for at forbedre din krypto handel:

1. Handlende anvender kryptoindikatorer på forskellige måder og kan bruge dem til at forsøge at øge strike-raten for en handels- eller investeringsstrategi.

2. Hvis du nogensinde har ønsket at implementere en handelsbot, så vil det være interessant for dig at forstå, hvordan indikatorer fungerer, og hvordan du kan skabe dine egne. Selv relativt simple indikatorer kan fungere som fundamentet for en handelsstrategi. Med tilstrækkelig backtesting og forward testing kan du endda være i stand til at bruge en indikator til at handle kryptomarkeder 24/7 med hjælp fra automatisering. 

3. Da indikatorer visualiserer pris og tid, er det en god indgang til nye handlende, der ønsker at lære mere om, hvordan kryptomarkeder opfører sig, at forstå, hvordan indikatorer fungerer, og hvornår de er nyttige.

På det højeste niveau falder alle indikatorer ind under en af to kategorier:

1. Overlays: Disse indikatorer vises over priser på et diagram og fremhæver potentielle pivotpunkter og nøgle niveauer. For eksempel vises Bollinger-bånd på et diagram som linjer, der omslutter de ydre grænser for prisbevægelser, og kan bruges som en del af en mean-reversion strategi (købe en mønt, når den bliver oversolgt i håbet om, at den vil stige).

2. Oscillatorer: Oscillatorer er indikatorer, der er placeret over eller under diagrammet i et separat panel. De repræsenterer visuelt styrken og momentum af prisbevægelser inden for et fast interval, der svinger mellem to ekstreme punkter. Et eksempel er Relative Strength Index (RSI), som er plottet mellem 0-100 og kan bruges til at identificere, hvornår en kryptovaluta kan være overkøbt eller oversolgt.

Inden for de ovennævnte kategorier er der to yderligere underkategorier:

• Førende indikatorer: Indikatorer, der forsøger at forudsige, hvor markedet vil gå hen næste gang. Eksempel: En bullish divergence på RSI. Dette er en visuel repræsentation af sælgere, der bliver udmattede, hvilket kan signalere en reversal i trenden. Bemærk, at mange signaler fra førende indikatorer ikke altid resulterer i en reversal. I markeder med en meget stærk retningstendens opstår divergenser ofte før en svag modbevægelser eller konsolidering.

• Forsinkede indikatorer: Indikatorer, der genererer signaler efter en afgørende bevægelse i prisen. Eksempel: Et Simple Moving Average (SMA) crossover efter et breakout fra en længere periode med konsolidering indikerer markedsstyrke, hvilket bekræfter, at prisen er trådt ud af et handelsinterval. Selvom dette kan validere en trend, er det mindre effektivt til at forudsige en kommende bevægelse. Udfordringen med forsinkede indikatorer som SMA er risikoen for at gå ind i en handel lige som momentum falmer, hvilket kan resultere i, at markedet vender tilbage kort efter, at du har taget en position.

Endelig handler alle indikatorer om en af fire tekniske variable: trend, momentum, volumen og volatilitet.

Nedenfor er syv omhyggeligt udvalgte indikatorprofiler, hver med detaljer om, hvad de gør, og hvordan du kan bruge dem. De følgende blev valgt baseret på, hvilke indikatorer der er blevet succesfuldt implementeret i automatiserede strategier og som er de nemmeste for begyndere at bruge.

Type: Oscillator

Under-type: Ledende indikator

Bekymret med: Momentum

• Måler hastighed og ændring af prisbevægelser.
• Beregner de gennemsnitlige gevinster og gennemsnitlige tab over en given periode (ofte 14 barer).
• Et RSI på 60 betyder, at prisen er steget mere, end den er faldet, over den undersøgte periode.
• Et RSI under 30 indikerer, at prisen er "oversolgt."
• Et RSI over 70 indikerer, at prisen er "overkøbt."
• 50-niveauet fungerer ofte som støtte og modstand for momentum.

Omvendelser
Ved at se på prisbevægelser, når RSI er enten oversolgt eller overkøbt, kan du finde spor, der tyder på, at prisen virkelig er udmattet i en af retningerne. Disse spor kan komme i form af en regelmæssig bullish eller bearish divergence. I det bullish tilfælde skal to faktorer være til stede samtidig: prisen laver et lavere lav, men RSI laver et højere lav. Da RSI visualiserer styrken af et marked, antyder denne divergence, at på trods af den lavere pris, mister sælgerne styrke, og derfor kan en omvendelse finde sted. Skjulte divergenser - som effektivt spejler almindelige divergenser i deres præsentation - kan også indikere en reversal. Handlere kan kombinere RSI med prisaktion ved et forudbestemt interesseområde for at se, om prisen opfører sig som forventet. 

RSI-baserede mønstre
Mønstre, som du finder på et prisdiagram, kan også dannes på RSI, og nogle handlere bruger disse mønstre til at generere signaler. For eksempel er den symmetriske trekant et mønster af prisaktion, der er kendt af og handles af mange handlere. Det identificeres ved en række højere lavpunkter og lavere højder, mens prisen snor sig før sit næste træk. Det samme mønster kan også dannes på RSI. Når du har identificeret og tegnet trekanten (du kan tilføje tegninger til RSI, som du ville på et prisdiagram), genereres et signal, når RSI bryder ud fra en af de konvergerende linjer i begge retninger. 

For mere information, tjek vores Kraken Learn Center guide, Krypto handelsdiagram mønstre: Mestring af det grundlæggende

Type: Oscillator

Under-type: Forsinket indikator

Bekymret med: Momentum

• Identificerer ændringer i styrken, retningen, momentum og varigheden af en trend.
• Består af MACD-linjen, Signal Linjen og et histogram.
• Signaler genereres ved krydsninger mellem linjerne eller divergenser til stede i histogrammet.
• Jo større afstanden mellem MACD- og Signal-linjerne, jo større styrke af den underforståede trend.

Omvendelser
Ligesom RSI kan MACD indikere, hvornår et marked kan danne en reversal. At registrere en divergens på MACD-histogrammet er i princippet det samme som en divergens på RSI, og disse to signaler kan forekomme samtidig. Nogle handlere bruger RSI og MACD sammen, da når de er enige, kan dette give større tillid til en bestemt tese. Histogrammet, der vender fra den ene side til den anden, betragtes også som et potentielt omvendelsessignal. For eksempel, når histogrammet vender fra positivt til negativt, kan det tolkes som et svækkende marked, hvilket kan føre til en nedadgående tendens. 

Momentum skift
Når MACD-linjen krydser enten signal- eller nul-linjen (den neutrale midterlinje for indikatoren), indikerer dette et skift i momentum. For eksempel, hvis MACD-linjen krydser over signal-linjen - kendt som et bullish crossover - kan dette tolkes som et bull-signal, der antyder, at den nuværende opadgående tendens vinder styrke. Når prisen stiger, ser man ofte et bullish crossover efterfulgt af, at MACD-linjen krydser nul-linjen, hvilket yderligere antyder, at tendensen muligvis vinder momentum.

Type: Overlay

Under-type: Forsinket indikator

Bekymret med: Volatilitet

• Bollinger-bånd består af øvre, midterste og nedre bånd. 
• Det midterste bånd er typisk et 20-periode simpelt glidende gennemsnit (se nedenfor).
• De øvre og nedre bånd beregnes ved at tage det midterste bånd og derefter tilføje eller trække to standardafvigelser til hvert bånd, henholdsvis.
• De ydre bånd udvider og trækker sig dynamisk sammen som reaktion på volatilitet og “klemmer” ofte før en eksplosiv bevægelse.
• At prisen når de øvre og nedre bånd kan tolkes som henholdsvis “overkøbt” og “over solgt” signaler.
• Handlere kan konfigurere indstillingerne for Bollinger Bands på forskellige måder for at imødekomme deres præferencer.

Omvendelser
Bollinger Bands kan bruges til kortsigtede mean-reversion handler - når et marked skarpt bevæger sig i en hvilken som helst retning, før det hurtigt vender tilbage. Ved at bruge de ydre bånd kan handlere se efter muligheder, hvor købere eller sælgere kan være udmattede. Det er muligt at indstille alarmer på hvert af de ydre bånd som signaler til at se nærmere på, hvad der foregår. I mange tilfælde vil prisen ramme de øvre og nedre bånd, før den vender tilbage til det midterste bånd. Ved at kombinere Bollinger Bands med RSI, støtte og modstand samt prisaktion, kan handlere muligvis identificere muligheder, hvor en omvendelse er sandsynlig. Et sådant eksempel er, når prisen danner en dobbelt top/bund ved et ydre bånd, der rammer ekstremiteten to gange i hurtig rækkefølge. 

Riding Trends
Da denne indikator i sin kerne er et glidende gennemsnit med to volatilitetbånd, kan den bruges som et middel til at forblive i eller tilføje til en position. Hvis prisen bryder ud til den positive side og gentagne gange forbliver mellem det midterste og øverste bånd, kan dette bruges som en indikation på, at trenden stadig er intakt. Desuden kan handlende bruge det midterste bånd til gentagne gange at tilføje til en position eller til at styre en handel ved at trække en stop bag det. De ydre bånd kan også bruges som en måde at tage profit på, enten delvist eller fuldt, når en handel går i din favør.

Anticipating Breakouts
Fordi de ydre bånd vil trække sig sammen, når volatiliteten tørrer op, kan de bruges til potentielt at spotte udbrud, før de sker. I det bullish tilfælde, efter at båndene er blevet meget komprimerede, kan handlende sætte en alarm for at underrette dem, når prisen bevæger sig over det øverste bånd, hvilket indikerer, at et udbrud er i spil. Dette kan kombineres med volumen og traditionelle diagrammønstre for at tilbyde yderligere tillid. Lad os forestille os, at du spotter et symmetrisk trekant diagrammønster. Ved at vente på, at prisen lukker uden for trekanten og Bollinger Bands, sammen med et stort spike i volumen, kan handlende have en bedre strike rate ved handel med udbrud. 

Type: Overlay

Under-type: Forsinket indikator

Bekymret med: Trend

• Et simpelt glidende gennemsnit (SMA) repræsenterer den gennemsnitlige pris over en given periode. For eksempel summerer et 50-dages SMA lukkepriserne for de foregående 50 dage og dividerer derefter med 50. 
• MAs vises som en kontinuerlig linje over toppen af et prisdiagram, der udglatter prisbevægelserne og tilbyder retningstendens. 
• Hvis MA'en er stigende, indikerer det generelt, at prisen har været stigende i den undersøgte periode, og omvendt.
• Eksponentielle glidende gennemsnit giver mere vægt til nylige prisbevægelser og er derfor mere reaktive.

Trend confirmation
MAs kan bruges til at bestemme, om et marked har været stigende eller faldende, med et stigende glidende gennemsnit, der indikerer en optrend. Men da MA'er er forsinkede indikatorer, er det usikkert, om trenden fortsætter eller ej. 

Krydsninger
Handlere plotter ofte en eller flere MA'er på den samme graf. Dette kan være nyttigt, da når MA'erne krydser hinanden op eller ned, kan det bruges som et signal. For eksempel, når 50-dages MA'en krydser 200-dages MA'en, kaldes dette en Gylden Kryds. Når en kortsigtet MA krydser en langsigtet MA på denne måde, kan det indikere, at den dominerende bullish trend sandsynligvis vil fortsætte.

Støtte og modstand
På samme måde som nogle handlende bruger faktiske prisniveauer som potentielle pivotpunkter, kan MA'erne selv bruges på samme måde. For eksempel, ved at kombinere MA'erne med konfluens - andre meningsfulde tekniske datapunkter - kan handlende vælge at gå ind direkte, hvor MA'erne er trykt på grafen.

Type: Oscillator

Under-type: Ledende indikator

Bekymret med: Momentum

• Accelerationsoscillatoren (AO) har til formål at identificere, hvornår trends accelererer eller decelererer. 
• Den inkorporerer den Fantastiske Oscillator - en separat indikator, der måler styrken af en trend - med et Simpelt Glidende Gennemsnit for at beregne skift i momentum. 
• Indikatoren vises som et histogram med røde og grønne søjler, der tikker op og ned med prisbevægelser.
• Grønne søjler antyder, at momentum vokser med trenden. 
• Røde søjler antyder, at momentum svinder, i forhold til trenden. 
• Hvis søjlerne er over nul-linjen, antyder dette, at markedet har bullish momentum, mens det modsatte gælder for bearish momentum. 

Køb og salgssignaler
Ved at spore, hvornår histogrammet tikker over nul-linjen og arten af de søjler, det trykker, kan handlende muligvis fremhæve muligheder for at gå lang eller kort. Konsistente grønne søjler over nul-linjen indikerer, at:

• Opadgående momentum stiger.
• En bullish bevægelse kan være nært forestående. 

Det modsatte er sandt, når der vises på hinanden følgende røde søjler, mens indikatoren lige under nul-linjen, hvilket antyder et bearish skift i momentum. Jo højere søjlerne er over eller under nul-linjen, jo større er den underforståede acceleration af den gældende trend. 

Omvendelser
Der er et par måder, hvorpå AO kan bruges til at spotte potentielle vendinger. Den første relaterer sig til nul-linjen. I det bearish tilfælde, når histogram søjlerne tikker under nul-linjen, kan dette signal bruges til blot at se efter tegn på vendinger på diagrammet. Dette kan komme i form af prisaktion, såsom en feje af en større sving høj eller flere afvisninger ved et modstandsniveau. 

Den anden relaterer sig til divergenser. Som med RSI, ved at undersøge hvad prisaktionen gør sammen med AO, kan handlende få en fornemmelse af, om en vending sandsynligvis vil finde sted. 

Når et marked er bullish, hvis en højere høj i pris ikke matches med tilsvarende styrke på histogrammet, kan dette antyde, at momentum er ved at aftage, og markedet er ved at vende. 

Udbrydningsbekræftelse
Som med stigende volumen efter et udbud, kan på hinanden følgende grønne søjler, der øges i størrelse eller skubber op gennem AO nul-linjen, bruges som et tegn på, at momentum accelererer. 

Dette er særligt vigtigt for udbud, da mange ikke opnår tilstrækkelig købekraft til at opretholde bullish prisaktion, hvilket betyder, at handlende skal være på udkig efter bekræftelse eller tegn på fiasko. 

At kombinere AO med andre forsinkede indikatorer kan give et mere komplet billede af styrken af et udbud, eller om en etableret trend vinder momentum.

Type: Oscillator

Under-type: Ledende indikator

Bekymret med: Momentum

• Måler den nuværende pris i forhold til et interval over en given periode, typisk 14 dage.
• Består af en %K-linje og en %D-linje, som kan bruges til at generere signaler efter krydsninger.
• Ser på, om en optrend genererer en ny høj eller om en nedtrend genererer nye lavpunkter.
• Ofte brugt som en overkøbt eller oversolgt indikator, hvor over 80 betragtes som overkøbt og under 20 som oversolgt.

Køb dips og sælg rips
Når et marked er i optrend, kan Stochastic bruges til at finde værdifulde indgange, når markedet trækker sig tilbage. Når Stochastic er oversolgt under en optrend, kan handlende bruge dette som en mulighed for at forsøge at købe dippen, og omvendt for nedtrends. 

Omvendelser
Hvis %K-linjen krydser under %D-linjen i det overkøbte område af indikatoren (over 80), kan det antyde, at den nuværende optrend svækkes, og at en reversal kan være på vej. En divergence mellem pris og Stochastic kan også indikere en potentiel reversal.

NB: De indikatorprofiler, der diskuteres i denne artikel, er ikke udtømmende. Der er mange flere indikatorer, som handlende bruger, som du kan udforske. Baseret på en søgning af de mest populære indikatorer, indeholdt følgende liste konsekvent:

• ADX.
• Aroon.
• Fibonacci retracements.
• Bollinger-bånd.
• Gennemsnitlig sand rækkevidde.
• Awesome oscillator.
• Ichimoku cloud.
• Parabolic SAR.
• Commodity Channel Index.

1. Som konfluens: Diskretionære handlende bruger ofte en eller flere indikatorer sammen med andre faktorer for at styrke deres overordnede tese. For eksempel kan en trader først identificere et støtteområde på et diagram, hvor de vil se efter en handel. Når prisen når dette interesseområde, ser de derefter efter bullish RSI-divergencer, som indikerer en reversal. Hvis aktivet også handles betydeligt under VWAP, tilføjer dette mere vægt til det bullish signal. Jo flere konfluenspunkter en trader kan identificere til støtte for deres idé, jo bedre. Når indikatorer samtidig stemmer overens til støtte for en retning, kan tradere muligvis øge deres strike rate. 
2. Som signaler for mekaniske systemer: Selvom brugen af indikatorer isoleret kan være problematisk, kan indikatorer bruges til mekanisk at generere signaler enten for menneskelige tradere eller algoritmer. Som med diskretionær handel er nøglen til succes på dette område omfattende backtesting og forward testing for at sikre, at systemet er succesfuldt over en længere periode. Tradere er ikke begrænset til det standardudvalg af indikatorer, der tilbydes af de fleste platforme; mange tradere skaber deres egne indikatorer for at teste idéer eller tilpasse deres behov.

De følgende kombinationer er blot et par måder, hvorpå du effektivt kan bruge flere indikatorer med prisaktion for at generere handelsstrategier, men mulighederne er uendelige. 

Ved at kombinere prisaktion med data fra RSI og MACD kan tradere muligvis bedre identificere, hvornår et marked er ved at vende. 

For eksempel, hvis du ser en afvisningslys som en pin bar ved modstand, mens du også registrerer bearish divergenser på enten RSI eller MACD histogrammet, giver disse faktorer tilsammen gode beviser for en vending.

Ved at kombinere data fra forsinkede og førende indikatorer i én tese, kan du muligvis forudse en bevægelse i markedet og derefter bruge en anden indikator som bekræftelse. 

Lad os forestille os, at du forventer et breakout på Solana (SOL). Du har en trendlinje tegnet på et diagram, men før prisen faktisk bryder ned, bryder din trendlinje på OBV først, hvilket indikerer, at salgsvolumen stiger. 

Du bruger dette som et signal til at gå kort, før Solana-prisen faktisk bryder ned. Dette efterfølges af et MA-kryds, som ligger bagud i forhold til nedbrydningen, men giver yderligere bekræftelse på, at prisen sandsynligvis vil fortsætte med at bevæge sig lavere.

1. Oversolgt” eller “overkøbt” betyder ikke, at du skal købe/sælge. Mange kryptovalutaer er kommet og gået siden Bitcoin (BTC) først blev lanceret i 2009. Næsten alle mønter, der nu er en fjern erindring, blev sandsynligvis utrolig oversolgt på et tidspunkt, før de til sidst blev handlet ned til nul. Bare fordi en indikator fortæller dig, at en kryptoaktiv er i det oversolgte/overkøbte område, er det ikke nødvendigvis et signal til at handle.
2. Indikatorer vil ofte generere falske signaler. Før du inkorporerer et signal i din handelsstrategi, er det afgørende at backteste og analysere, hvornår disse signaler er pålidelige, og hvornår de kan være vildledende. At handle på hvert signal uden at tage højde for andre kritiske faktorer som prisbevægelser og markedskontekst kan være ekstremt risikabelt. Erfarne handlere ser ofte indikatorer som blot en lille del af et meget større puslespil, hvor prisbevægelser fungerer som den primære vejledende kraft.
3. For mange indikatorer kan inducere ‘analyseparalyse’. Mange indikatorer overlapper i forhold til den indsigt, de tilbyder. Nogle kan kombineres effektivt for at tilføje vægt til en tese, men for mange indikatorer kan være overvældende. Hver handler skal finde den rette balance af indikatorer, der tilføjer værdi til deres analyse uden at gå på kompromis med klarheden.

1. Følgende punkter opsummerer nøglepunkter fra flere peer-reviewed publicerede artikler, der har undersøgt effektiviteten af tekniske indikatorer i kryptovaluta-markederne:

2. En undersøgelse undersøgte den forudsigende kraft af 124 indikatorer (inklusive nogle af dem, der er nævnt ovenfor) og konkluderede, at deres model havde “...forudsigende kraft for snævre intervaller af bitcoin daglige afkast”. Desuden gav undersøgelsen “...beviser, der tyder på, at teknisk analyse er nyttig i et marked som bitcoin, hvis værdi hovedsageligt drives af ikke-fundamentale faktorer.”
3. En anden undersøgelse testede rentabiliteten af en variabel glidende gennemsnitsstrategi på Bitcoin og fandt “stærk støtte” for denne tilgang.
4. Endelig, ved at bruge en maskinlæringsmodel og data fra RSI og MACD til at studere Bitcoin, var forskerne i stand til at generere signaler med mere end 86% nøjagtighed.
5. Sammenfattende bruger tekniske indikatorer matematik på forskellige måder for at give visuelle indsigter i adfærden af et digitalt aktiv og kan hjælpe tekniske handlere med at beslutte, hvornår de skal gå ind i eller ud af kryptomarkedet. Selvom disse indikatorer kan producere adskillige falske signaler, tyder forskning på, at de, når de bruges effektivt, har potentiale til at overgå en køb-og-hold-strategi i Bitcoin.

Nu hvor du forstår, hvad kryptovalutaindikatorer er, og hvordan de kan forbedre dine handelsbeslutninger, hvorfor ikke tilmelde dig en gratis Kraken Pro-konto og begynde at integrere tekniske indikatorer i din handelsstrategi i dag?

Disse materialer indeholder kun generelle oplysninger og udgør ikke investeringsrådgivning eller nogen anbefaling eller opfordring til at købe, sælge, stake eller eje kryptoaktiver eller at engagere sig i en specifik handelsstrategi. Kraken giver ingen repræsentation eller garanti af nogen art, hverken udtrykkelig eller underforstået, for nøjagtigheden, fuldkommenheden, aktualiteten, egnetheden eller gyldigheden af sådanne oplysninger og er ikke ansvarlig for fejl, udeladelser eller forsinkelser i disse oplysninger eller for tab, skader eller skader, der opstår som følge af deres visning eller brug. Kraken arbejder ikke nu eller i fremtiden på at øge eller forringe prisen på et bestemt kryptoaktiv, som Kraken gør tilgængeligt. Visse kryptoprodukter og -markeder er ikke regulerede, og du vil derfor muligvis ikke være beskyttet af en kompensationsordning fra din regering og/eller andre reguleringsmæssige garantiordninger. Markederne for kryptoaktiver er uforudsigelige og kan derfor føre til tab af midler. Det er muligt, at du skal betale skat af afkast og/eller enhver stigning i værdien af dine kryptoaktiver, og du bør søge uafhængig rådgivning vedrørende din skattesituation. Der gælder muligvis geografiske begrænsninger.