क्रिप्टो ट्रेडिंग चार्ट पैटर्न: बुनियादी बातें जानें

• फ़ाइनेंशियल मार्केट अक्सर दोहराव वाले पैटर्न में ट्रेड करते हैं, जिसे ट्रेड सेटअप के बेस की तरह इस्तेमाल किया जा सकता है.

• चार्ट पैटर्न के कई अलग-अलग प्रकार हैं, जैसे कि उनकी अपनी विशेषताएं, बारीकियां और रिपोर्ट की गई प्रभावशीलता.

• कोई भी पैटर्न किसी ट्रेडर के लिए कितना काम है, यह कई बातों पर निर्भर करता है और पैटर्न के इस्तेमाल के साथ अच्छी तरह से बैकटेस्टिंग भी होनी चाहिए.

ट्रेडिंग में “एज” की अवधारणा बाज़ार के नॉन-रैंडम इवेंट के इस्तेमाल से जुड़ा है. कुछ चार्ट पैटर्न ट्रेडर्स को क्लियर एंट्री और इनवैलिडेशन के साथ रिस्क-मैनेज्ड सेटअप बनाने का मौका दे सकते हैं. इसलिए, बाज़ार में किसी भी दोहराए जाने वाले पैटर्न को पहचानना बहुत कीमती है, क्योंकि ट्रेडिंग की रणनीति के तौर पर इसका असर पता लगाने के लिए इसे बैकटेस्ट किया जा सकता है.

कई पेशेवर ट्रेडर चार्ट पैटर्न का इस्तेमाल करते हैं. शायद इसका सबसे बड़ा उदाहरण Peter Brandt का है, जिन्होंने कई सालों तक पारंपरिक बाज़ारों में पैटर्न लागू किए हैं. अगर यह परंपरागत बाज़ारों पेशेवर लोगों के लिए काम करता है, तो यह बात समझ में आती है कि यह क्रिप्टो मार्केट के दूसरे ट्रेडर्स के लिए भी काम कर सकता है.

ट्रेडिंग की दुनिया का सामान्य मंत्र यह है कि जो चीज़ स्पष्ट है उसकी पहचाना जाए. जो चीज़ स्पष्ट है उसे देखने से आपको यह समझने में मदद मिल सकती है कि ज़्यादातर ट्रेडर क्या देख रहे हैं और उनकी उम्मीदें क्या हैं.

यह इसलिए ज़रूरी है क्योंकि चार्ट पैटर्न जितना स्पष्ट होगा, दूसरे ट्रेडर्स के भी उसे देखने का अवसर उतना ही ज़्यादा होगा और इसलिए उसका असर भी उतना ही ज़्यादा होगा. यह तब लागू होता है जब चार्ट पैटर्न काम करते हैं और जब वे काम नहीं करते.

जब किसी चार्ट पैटर्न में हायर टाइम फ़्रेम पर ब्रेकआउट होता है जो फेल हो जाता है (जिसे ‘फ़ेकआउट’ कहा जाता है, जिसके बारे में नीचे और जानकारी दी गई है), तो कई ट्रेडर फ़ंस जाते हैं. भले ही कोई ट्रेडर खुद पैटर्न पर ट्रेड न करे, फिर भी वे डायरेक्शनल बायस बनाने और/या अपने दूसरे ट्रेड सेटअप को जानकारी देने का एक तरीका देते हैं, जो कीमती है.

जैसा कि ऊपर बताया गया है, एक क्रिप्टोकरेंसी की कीमत अक्सर चार्ट पैटर्न से बाहर निकलती है और फिर अपनी दिशा बदलती है और उल्टी दिशा में तेज़ी से बढ़ती है (इसे कभी-कभी 'थ्रो ओवर' भी कहा जाता है). एक फ़ेल ब्रेकआउट का आखिरी नतीजा यह होता है कि कई ट्रेडर खुद को फ़ंसा हुआ पाते हैं और नुकसान में अपनी पोज़ीशन बंद करने के लिए मजबूर हो जाते हैं, जिससे रिवर्सल में और तेज़ी आ जाती है.

Bitcoin (BTC) ने कुछ मौकों पर एक बेयरिश राइज़िंग वेज बनाया है, जो सिर्फ़ ऊपर की ओर ब्रेक आउट होता है (ऐसा बुल मार्केट में होता है). सिर्फ़ इसलिए कि कोई पैटर्न ज़्यादातर बेयरिश है, इसका मतलब यह नहीं है कि यह बेयरिश तरीके से ही ठीक होगा और इसका उल्टा भी हो सकता है.

कोई भी पैटर्न या ट्रेडिंग रणनीति 100% काम नहीं करती और नुकसान तो होना ही है. ज़रूरी बात यह है कि आपका औसत नुकसान आपके औसत मुनाफ़े से काफ़ी कम हो. कैपिटल के मामले में एक ट्रेडर का लक्ष्य दो गुना होता है:

1. अपनी पूंजी बढ़ाएं - जब बाज़ार की मांग हो तो आक्रामक बनें.

2. अपनी पूंजी सुरक्षित रखें - जब करने के लिए कुछ खास न हो तो बचाव करें.

यह लुभावना हो सकता है कि आप एक पैटर्न देखें और यह तय कर लें कि आप संभावित नुकसान की परवाह किए बिना इस खास सेटअप पर अपनी सारी पूंजी लगा देंगे. यह एक गलती है जो कई नए ट्रेडर्स करते हैं. किसी पैटर्न में ट्रेड करने की हर कोशिश रिस्क-मैनेज्ड होनी चाहिए, मतलब आप इतनी रकम का जोखिम नहीं ले रहे हैं जिससे आपका पूरा ट्रेडिंग बैलेंस खतरे में पड़ जाए या ट्रेड नाकाम होने पर रिकवर करने की आपकी काबिलियत खतरे में पड़ जाए. कुछ ट्रेडर्स किसी भी दिए गए ट्रेड पर आपकी पूरे पूंजी का 1% से ज़्यादा जोखिम नहीं उठाने की सलाह देते हैं और इसे आसानी से हासिल किया जा सकता है:

1. यह पक्का करना कि आप स्टॉप-लॉस ऑर्डर का इस्तेमाल करें

2. अपने पहले से तय जोखिम के हिसाब से अपनी पोज़ीशन का साइज़ तय करना

"ट्रेड की प्लानिंग करें, फिर प्लान के मुताबिक ट्रेड करें" यह कुछ ऐसा है जो आप क्रिप्टो स्फियर के अलग-अलग ट्रेडर्स से सुन सकते हैं. आसान शब्दों में कहें तो, बिना सोचे-समझे प्लान के किसी ट्रेडर के लिए सफल होना मुश्किल हो सकता है.

एक ट्रेडिंग प्लान में अक्सर एक डिटेल्ड स्टेप-बाय-स्टेप गाइड होती है जिसमें हर सेटअप को कैसे ट्रेड करना चाहिए, इसके तय नियम होते हैं.

ये नियम स्पष्ट, वस्तुनिष्ठ और लागू करने में आसान होने चाहिए. उदाहरण के लिए, चलिए कल्पना करते हैं कि आप एक डिसेंडिंग ट्राएंगल के ब्रेकडाउन पर ट्रेड करना चाहते हैं. इस सिनेरियो में, आपको यह जानना होगा कि:

1. प्राइस एक्शन के संदर्भ में, कौन-सी चीज़ इस बात की पुष्टि करेगी कि कीमत असल में टूट रही है?

2. आप व्यापार में कहां गलत हैं - इनवैलिडेशन और किस चीज़ से यह पुष्टि होती है कि आप गलत हैं. उदाहरण के लिए, आप पैटर्न के अंदर पहले से तय पॉइंट पर स्टॉप लगा सकते हैं या आप उसी लेवल का इस्तेमाल कर सकते हैं, लेकिन यह शर्त रख सकते हैं कि इनवैलिडेशन के लिए कीमतें इस लेवल से ऊपर बंद बंद होनी चाहिए.

3. जहां ट्रेड आपके पक्ष में जाने पर आप प्रॉफ़िट लेंगे.

4. पोज़ीशन का साइज़ आपके रिस्क-मैनेजमेंट नियमों के हिसाब से होना चाहिए ताकि होने वाले नुकसान का असर कम से कम हो.

यह काफ़ी छोटी सूची है, लेकिन यह बताती है कि ट्रेडिंग प्लान कितना डिटेल्ड होना चाहिए.

यह ध्यान रखना ज़रूरी है कि ट्रेडिंग प्लान अक्सर कामयाब ट्रेडिंग के दूसरे पहलुओं पर भी ध्यान देते हैं, लेकिन यहां हम खास तौर पर रणनीति पर ध्यान देते हैं.

चार्ट पैटर्न के अपने टेक्निकल एनालिसिस में इंडिकेटर जैसे दूसरे फ़ैक्टर शामिल करके, आप उन ट्रेड के बीच की सामान्य बातें ढूंढ सकते हैं जो काम करती हैं और जो काम नहीं करती हैं. जब आप कुछ खास पैटर्न की ट्रेडिंग का बैकटेस्ट करते हैं, तो उन इवेंट पर ध्यान दें जो पैटर्न के साथ होते हैं और जो सेटअप को ज़्यादा कामयाब बनाते हैं.

उदाहरण के लिए, आप देख सकते हैं कि फ़ॉलिंग वेज में ट्रेडिंग करते समय, अगर ब्रेकआउट से पहले बुलिश RSI डाइवर्जेंस मौजूद है, तो ट्रेड का स्ट्राइक रेट बहुत ज़्यादा होता है. यह उन कई संभावित इनपुट में से एक है जिनका इस्तेमाल आप अपने पूरे तरीके को बेहतर बनाने के लिए कर सकते हैं.

वॉल्यूम पर भी विचार करें, जिसका इस्तेमाल कभी-कभी पैटर्न की पुष्टि करने के तरीके की तरह किया जाता है. उदाहरण के लिए, अगर हेड एंड शोल्डर्स रिवर्सल पैटर्न के नीचे की तरफ़ वॉल्यूम बढ़ता है, तो इससे पैटर्न की वैलिडिटी बढ़ सकती है और मनचाही दिशा में ब्रेकआउट का अवसर ज़्यादा हो सकता है.

मोटे तौर पर, चार्ट पैटर्न दो तरह के होते हैं:

• कंटीन्यूएशन पैटर्न: ये पैटर्न मौजूदा ट्रेंड में ठहराव के हिस्से के रूप में बनते हैं.

• रिवर्सल पैटर्न: ये पैटर्न मौजूदा ट्रेंड में एक टर्नअराउंड का संकेत देते हैं.

नीचे कुछ पैटर्न दिए गए हैं जो अक्सर क्रिप्टो मार्केट में मिलते हैं. जैसा कि ऊपर बताया गया है, सभी पैटर्न उम्मीद के मुताबिक हल नहीं होते.

फ़्लैग बुलिश या बेयरिश हो सकते हैं और एक मज़बूत ट्रेंड में थोड़े समय के ठहराव के हिस्से के तौर पर बनते हैं. बुल फ़्लैग की पहचान मौजूदा हायर-टाइमफ़्रेम ट्रेंड से कम टाइमफ़्रेम पर एक अस्थायी डाउनट्रेंड से होती है. इन्हें ‘फ़्लैग’ इसलिए कहा जाता है क्योंकि अगर आप दो ट्रेंड लाइन बनाते हैं - एक मूव के किनारों के ऊपर और एक नीचे - तो प्राइस एक्शन और लाइन मिलकर नीचे की ओर इशारा करते हुए एक फ़्लैग जैसा लुक देते हैं.

पेनेंट तब बनता है जब मार्केट तय करता है कि मार्केट आगे किस दिशा में जाएगा. बुलिश पेनेंट में, ऊपर जाने के बाद, कीमत तेज़ी से नीचे की ओर जाती है. प्राइस एक्शन के इस सीक्वेंस को कंसोलिडेशन के दोनों ओर दो डायगोनल ट्रेंड लाइन बनाकर एक पेनेंट के रूप में पहचाना जा सकता है. पेनेंट के दौरान वॉल्यूम अक्सर कम हो जाता है क्योंकि ट्रेडर ब्रेकआउट के आने का इंतज़ार करते हैं. फ़्लैग की तरह, पेनेंट भी बुलिश या बेयरिश हो सकते हैं, जो किसी भी दिशा में मूव होने के बाद बनते हैं.

सिमेट्रिकल ट्राएंगल पेनेंट जैसा ही होता है, बस अंतर इतना है कि यह ज़्यादा वोलैटाइल कंसोलिडेशन होता है और इसीलिए यह पेनेंट से ज़्यादा ट्राएंगल जैसा दिखता है. बेयरिश केस में, एक तय डाउनट्रेंड के बाद, कीमत धीरे-धीरे एक बैलेंस में आ जाती है, जिसमें न तो खरीदने वाले और न ही बेचने वाले एक-दूसरे पर हावी हो पाते हैं. जैसे ही बेचने वाले आखिरकार अपना दबदबा फिर से बना लेते हैं, मार्केट ट्राएंगल से बाहर निकल जाता है और नीचे की ओर जाता रहता है. हालांकि, सिमेट्रिकल ट्राएंगल किसी भी दिशा में ब्रेकआउट कर सकते हैं.

यह पैटर्न, जिसे ‘मेगाफ़ोन’ भी कहा जाता है, असल में एक सिमेट्रिकल ट्राएंगल से उलट है, जिसमें एक इक्विलिब्रियम होता है जो सिकुड़ने के बजाय फैलता है.

डिसेंडिंग ट्राएंगल अक्सर नीचे जाने के बाद बनते हैं और ये सपोर्ट के एक साफ़ लेवल (ट्राएंगल का निचला, सीधा हिस्सा) और ऊपर लोअर हाई की एक सीरीज़ से बने होते हैं (जो एक डिसेंडिंग ट्रेंड लाइन बनाकर, डिसेंडिंग ट्राएंगल को पूरा करता है).

इस पैटर्न को ‘बाउंसिंग बॉल मीम’ कहा जाता है, क्योंकि यह दिखाता है कि गुरुत्वाकर्षण के प्रभाव से गेंद कैसे नीचे और नीचे उछलती है. आसान शब्दों में, यह दिखाता है कि किसी खास लेवल के सपोर्ट पर किसी एसेट की मांग समय के साथ कैसे कम होती जाती है और आखिर में ब्रेक डाउन हो जाती है. डिसेंडिंग ट्राएंगल का इनवर्स असेंडिंग ट्राएंगल होता है.

डबल टॉप या बॉटम बस ट्रेंड जारी रखने की एक नाकाम कोशिश है और इसे आमतौर पर पहचानना आसान होता है. डबल बॉटम के लिए, कीमत एक लो सपोर्ट बनाती है और फिर उसके तुरंत बाद उसी लो पर वापस आ जाती है, और ऊपर जाने से पहले दूसरी बार उसी कीमत के लेवल को तोड़ने में नाकाम रहती है.

इसलिए डबल टॉप आमतौर पर तब उलटफेर दिखाते हैं जब खरीदारों की खरीदने की ताकत खत्म हो जाती है और कीमत लुढ़क जाती है, जिससे बाज़ार की संरचना नीचे की ओर टूटती है. ट्रिपल टॉप में बस एक और नाकाम कोशिश है रेज़िस्टेंस को तोड़ने की.

वेज ट्रेंड के उलटफेर का संकेत दे सकते हैं और अक्सर देते भी हैं. मुख्य बात यह है कि जब वेज बनता है तो कीमत उसमें कैसे आती है. अगर कीमत वेज बनने से पहले नीचे जा रही है, लेकिन ऊपर की ओर टूट जाती है, तो उसे बुलिश फ़ॉलिंग वेज माना जाएगा. नियमित वेज की तरह, एक्सपैंडिंग वेज का इस्तेमाल भी किसी ट्रेंड के खत्म होने को मार्क करने के लिए किया जा सकता है.

यह क्लासिक पैटर्न एक ट्रेंड का अंत दिखाता है जिसमें ज़्यादा हाई बनाने में नाकामी मिलती है. नतीजा यह है कि एक पैटर्न बनता है जिसमें बायां कंधा (ऊंचा), उसके बाद सिर (ऊंचा) और आखिर में दायां कंधा (ऊंचा) होता है. नेकलाइन का टूटना - सिर और कंधों के नीचे का मुख्य सपोर्ट लेवल - ट्रेड में जाने के लिए ट्रिगर के तौर पर इस्तेमाल किया जा सकता है. एक उल्टा सिर एंड शोल्डर डाउनट्रेंड के अंत को दिखाता है.

नीचे उन पैटर्न की लिस्ट दी गई है जो बहुत कम बार प्रिंट होते हैं:

यह रिवर्सल पैटर्न आम तौर पर जाना-माना है, लेकिन इसके साफ़ उदाहरण बहुत कम हैं. बुलिश केस में, कीमत पुराने रेज़िस्टेंस लेवल तक तेज़ी से बढ़ने से पहले एक गोल कप जैसा बॉटम बनाती है. यहां, मार्केट फिर एक बुल फ़्लैग (हैंडल को मार्क करता है; एक छोटा, रुका हुआ रिट्रेसमेंट) प्रिंट करता है, फिर ट्रेंड को दोबारा शुरू करता है और ऊपर जाता है. आखिर में एक पैटर्न बनता है जो मोटे तौर पर कप और हैंडल जैसा दिखता है.

शायद चार्ट पैटर्न का सबसे विस्तृत उदाहरण रिचर्ड वायकॉफ़ का संचय और वितरण पैटर्न है. बुलिश वर्शन या संचय, डाउनट्रेंड के निचले स्तर और ऊपर की ओर रिवर्सल को दिखाता है (मांग के आपूर्ति पर हावी होने से पहले एसेट संचित हो जाता है).

हर पैटर्न में कई फेज़ और फ़ीचर होते हैं, जिसका मतलब है कि उन्हें पहचानना आसान नहीं हो सकता है. संक्षेप में, संचय का पैटर्न एक रेंज है जो डाउनट्रेंड के बाद बनती है, लेकिन वह टूटता नहीं है.

रेंज लो के एक आखिरी स्वीप (जिसे ‘द स्प्रिंग’ के नाम से जाना जाता है) के बाद, कीमत तेज़ी से ऊपर और रेंज हाई तक जाती है और फिर ऊपर जाती है.

यह बहुत ही दुर्लभ रिवर्सल पैटर्न पहचानना मुश्किल हो सकता है, लेकिन यह एक अतिरिक्त कंधे के साथ एक संकुचित सिर और कंधे पैटर्न जैसा दिखता है. अगर हम डायमंड टॉप को देखें, तो एक ट्रेडर को उसके चारों ओर डायमंड बनाने में मदद करने वाली चीज़ एक ज़्यादा हाई (एक स्थापित अपट्रेंड के हिस्से के रूप में) है, जिसके तुरंत बाद संरचना टूटकर लो बनता है.

इसी से हीरे का ऊपरी और निचला हिस्सा नुकीला बनता है. इस नए लो के बाद, कीमत कंसोलिडेट होती है, डायमंड का राइट-हैंड साइड बनाती है, फिर टूटकर पैटर्न पूरा करती है.

यह याद रखना ज़रूरी है कि पैटर्न कैसे बनाए जाते हैं, यह हर ट्रेडर के लिए अलग-अलग होगा. चार्ट पैटर्न की पहचान सब्जेक्टिव होती है, लेकिन यहां कुछ बेसिक गाइडलाइंस दी गई हैं जो मदद कर सकती हैं:

1. संगत रहें: कुछ ट्रेडर किनारों को मार्क करने के लिए बाती का इस्तेमाल करते हैं, जबकि कुछ ट्रेडर कैंडल बॉडी का इस्तेमाल करते हैं. आप जो भी करना चाहें, संगत रहें.

2. पैटर्न अधूरे होते हैं: ज़्यादातर विज़ुअल गाइड में आप जो देखते हैं, उसके बावजूद, टेक्निकल एनालिसिस अक्सर एक गलत साइंस होता है और पैटर्न हमेशा एकदम सही प्रिंट नहीं होते हैं. कभी-कभी आपके पास ऐसी कैंडल हो सकती हैं जो पहचाने गए पैटर्न से थोड़ी हट जाती हैं और यह ठीक हो सकता है. पैटर्न बनाने के लिए आप जिन लाइनों का इस्तेमाल करते हैं, उन्हें 'सबसे अच्छी फ़िट लाइन' माना जाना चाहिए.’ प्राइस एक्शन अक्सर एक गड़बड़ मामला होता है.

3. जानें कि कब किसी पैटर्न को छोड़ना है: अगर पैटर्न बनाने के बाद आपको लगता है कि कीमत उम्मीद के मुताबिक नहीं चल रही है, तो शायद आपका मतलब गलत है या मार्केट को पैटर्न को मानने में कोई दिलचस्पी नहीं है. जैसा कि लेखक और ट्रेडिंग मनोविज्ञानी मार्क डगलस ने एक बार लिखा था, “कुछ भी हो सकता है.”

चार्ट पैटर्न के असर पर (खासकर क्रिप्टो मार्केट के मामले में) काफ़ी कम पक्का एंपिरिकल डेटा पब्लिश हुआ है, लेकिन जो मौजूद है, उससे यह साफ़ पता चलता है कि वे एक कामयाब रणनीति के लिए नींव का काम कर सकते हैं.

• चार्ट पैटर्न की कामयाबी की दर तय करने की एक कोशिश में पाया गया कि कई पैटर्न में ‘...कोई सांख्यिकीय बढ़त नहीं होती’ और कहा गया कि उन्हें अकेले इस्तेमाल नहीं किया जाना चाहिए. सपोर्ट और रेज़िस्टेंस के साथ मिलाकर, स्टडी से पता चला कि पैटर्न काफ़ी ज़्यादा भरोसेमंद थे. ध्यान दें कि यह स्टडी किसी पीयर-रिव्यूड जर्नल में पब्लिश नहीं हुई थी.

• थॉमस बल्कोव्स्की के एनसाइक्लोपीडिया ऑफ़ चार्ट पैटर्न्स में, लेखक ने करीब तीस साल के स्टॉक मार्केट प्राइस डेटा का इस्तेमाल करके बड़े पैमाने पर स्टडी की. बल्कोव्स्की ने साफ़ तौर पर दिखाया कि:

  • पैटर्न सांख्यिक महत्व के साथ भरोसेमंद तरीके से काम करते हैं.

  • हर पैटर्न की विश्वसनीयता बहुत ही अलग-अलग होती है.

• एक स्टडी ने दिखाया कि आमतौर पर पहचानने योग्य सात चार्ट पैटर्न कई ट्रायल में 50% से भी ज़्यादा बार कामयाब रहे थे.

Kraken Pro प्लेटफ़ॉर्म का इस्तेमाल करके, देखें कि क्या आपको चार्ट पैटर्न के ये असल दुनिया के उदाहरण मिल सकते हैं जो पहले क्रिप्टोकरेंसी प्राइस चार्ट पर बने थे:

• ETHBTC: उलटा सिर और कंधे, जो 2021 में मासिक समय सीमा में दिखाई दे रहा है.

  • संकेत: नेकलाइन करीब 0.04000 है.

• BTCUSD: 2018 में साप्ताहिक समय सीमा पर दिखाई देने वाला डिसेंडिंग ट्राएंगल.

  • संकेत: कीमत $6,000 के मुख्य सपोर्ट लेवल से नीचे आ गई.

कुल मिलाकर, चार्ट पैटर्न ट्रेडर और इन्वेस्टर को क्रिप्टो मार्केट में कामयाब नज़रिये के लिए आधार देते हैं और यह रिसर्च से भी पता चलता है कि उनकी प्रेडिक्टिव वैल्यू हो सकती है.

चार्ट पैटर्न की कामयाबी की दर पर कौन-से फ़ैक्टर का असर पड़ता है, इसकी अच्छी तरह से बैकटेस्टिंग करके, उनकी पूरी उपयोगिता बढ़ाई जा सकती है.

अब जब आप क्रिप्टोकरेंसी के प्राइस चार्ट पर दिखने वाले आम चार्ट पैटर्न को समझ गए हैं, तो क्यों न आज ही एक फ्री Kraken Pro अकाउंट के लिए साइन अप करें और देखें कि क्या आप इन बनावटों को पहचान सकते हैं.