Krypto-Trading Chart-Muster: Beherrsche die Grundlagen

• Finanzmärkte handeln oft in sich wiederholenden Mustern, die als Grundlage für ein Handelssetup verwendet werden können.

• Es gibt viele verschiedene Arten von Chartmustern, jedes mit seinen eigenen Eigenheiten, Nuancen und berichteter Wirksamkeit.

• Inwieweit ein Muster für einen Trader nützlich ist, hängt von mehreren Faktoren ab, und die Verwendung von Mustern sollte durch umfangreiche Backtests untermauert werden.

Das Konzept des „Vorteils“ im Handel bezieht sich auf die Identifizierung und Nutzung von nicht-zufälligen Ereignissen auf den Märkten. Einige Chartmuster können Händlern die Möglichkeit bieten, risikomanagte Setups zu generieren, mit klaren Einstiegen und Ungültigungen. Die Identifizierung eines wiederholbaren Musters auf den Märkten ist daher äußerst wertvoll, da es zurückgetestet werden kann, um seine Wirksamkeit als Handelsstrategie zu bestimmen.

Viele professionelle Händler verwenden Chartmuster. Vielleicht ist eines der prominentesten Beispiele dafür das von Peter Brandt, der seit vielen Jahren Muster in traditionellen Märkten anwendet. Wenn es für Profis in traditionellen Märkten funktioniert, dann liegt es nahe, dass es auch für andere Händler in den Kryptomärkten funktionieren kann.

Ein häufiges Mantra in der Welt des Handels ist es, das Offensichtliche zu erkennen. Das Erkennen des Offensichtlichen kann Ihnen helfen, einzuschätzen, worauf die meisten Händler achten und welche Erwartungen sie haben.

Dies ist wertvoll, denn je offensichtlicher ein Chartmuster ist, desto wahrscheinlicher ist es, dass auch andere Händler es sehen und desto größer könnte der Einfluss sein. Dies gilt sowohl für die Fälle, in denen Chartmuster funktionieren, als auch für die, in denen sie es nicht tun.

Wenn ein Chartmuster auf einem höheren Zeitrahmen einen Ausbruch hat, der fehlschlägt (bekannt als ‚Fakeout‘, dazu mehr weiter unten), werden viele Händler gefangen sein. Selbst wenn ein Händler die Muster nicht selbst handelt, bieten sie eine Möglichkeit, eine Richtungstendenz zu erzeugen und/oder ihre anderen Handelssetups zu informieren, was wertvoll ist.

Wie oben erwähnt, wird der Preis einer Kryptowährung oft aus einem Chartmuster ausbrechen, nur um dann die Richtung zu ändern und gewaltsam in die entgegengesetzte Richtung zu beschleunigen (dies wird manchmal als ‚Throw Over‘ bezeichnet). Das Endergebnis eines fehlgeschlagenen Ausbruchs ist, dass viele Händler sich gefangen finden und gezwungen sind, ihre Position mit Verlust zu schließen, was wiederum mehr Momentum für die Umkehr erzeugt.

Bitcoin (BTC) hat in einigen Fällen ein bärisches steigendes Keil gebildet, nur um nach oben auszubrechen (das passiert tendenziell in Bullenmärkten). Nur weil ein Muster überwiegend bärisch ist, bedeutet das nicht, dass es sich bärisch auflösen wird, und umgekehrt.

Kein Muster oder Handelsstrategie funktioniert 100 % der Zeit, und Verluste sind unvermeidlich. Was entscheidend ist, ist, dass Ihre durchschnittlichen Verluste deutlich kleiner sind als Ihre durchschnittlichen Gewinne. Das Ziel eines Händlers in Bezug auf Kapital ist zweifach:

1. Wachsen Sie Ihr Kapital - seien Sie aggressiv, wenn der Markt es erfordert.

2. Schützen Sie Ihr Kapital - seien Sie defensiv, wenn es wenig zu tun gibt.

Es kann verlockend sein, ein Muster zu sehen und zu entscheiden, dass Sie Ihr gesamtes Kapital auf dieses spezielle Setup riskieren werden, ohne Rücksicht auf die potenziellen Verluste. Das ist ein Fehler, den viele neue Händler machen. Jeder Versuch, ein Muster zu handeln, sollte risikomanaged werden, was bedeutet, dass Sie keinen Betrag riskieren, der Ihr gesamtes Handelsguthaben oder Ihre Fähigkeit, sich zu erholen, gefährden würde, falls der Handel fehlschlägt. Einige Händler plädieren dafür, nicht mehr als 1% Ihres gesamten Kapitals bei einem bestimmten Handel zu riskieren, und dies kann leicht erreicht werden durch:

1. Immer sicherstellen, dass Sie einen Stop-Loss-Order verwenden.

2. Die Größe Ihrer Position entsprechend Ihrem vorher festgelegten Risiko anpassen.

„Plane den Handel, dann handle den Plan“ ist etwas, das Sie von verschiedenen Händlern im Krypto-Bereich hören könnten. Kurz gesagt, ein Händler ohne einen sorgfältig durchdachten Plan könnte es schwierig finden, erfolgreich zu sein.

Ein Handelsplan umfasst oft einen detaillierten Schritt-für-Schritt-Leitfaden mit definierten Regeln, wie jedes Setup gehandelt werden sollte.

Diese Regeln sollten klar, objektiv und leicht auszuführen sein. Zum Beispiel, stellen wir uns vor, Sie möchten einen Ausbruch eines absteigenden Dreiecks handeln. In diesem Szenario müssten Sie wissen:

1. Was in Bezug auf die Preisbewegung als Bestätigung dienen würde, dass der Preis tatsächlich ausbricht.

2. Wo Sie beim Handel falsch liegen - die Ungültigkeit und was bestätigt, dass Sie falsch liegen. Zum Beispiel könnten Sie einen Stop an einem vorher festgelegten Punkt innerhalb des Musters setzen, oder Sie könnten dasselbe Niveau verwenden, aber festlegen, dass die Preise über diesem Niveau schließen müssen, um eine Ungültigkeit darzustellen.

3. Wo Sie Gewinn aus dem Handel nehmen, wenn er sich zu Ihren Gunsten entwickelt.

4. Die Größe der Position muss im Einklang mit Ihren Risikomanagementregeln stehen, um die Auswirkungen unvermeidlicher Verluste zu minimieren.

Dies ist eine ziemlich reduktionistische Liste, aber sie hebt hervor, wie detailliert ein Handelsplan sein muss.

Es ist wichtig zu beachten, dass Handelspläne oft in andere Aspekte des erfolgreichen Handels eintauchen, aber hier konzentrieren wir uns speziell auf die Strategie.

Indem Sie andere Faktoren – wie Indikatoren – in Ihre technische Analyse von Chartmustern einbeziehen, können Sie Gemeinsamkeiten zwischen erfolgreichen und nicht erfolgreichen Trades finden. Wenn Sie bestimmte Muster zurücktesten, suchen Sie nach Ereignissen, die zusammen mit den Mustern auftreten und die Setups erfolgreicher machen.

Wenn Sie beispielsweise fallende Keile handeln, können Sie feststellen, dass, wenn eine bullische RSI-Divergenz vor dem Ausbruch vorhanden ist, der Trade eine viel höhere Trefferquote hat. Dies ist nur einer von vielen potenziellen Eingaben, die Sie verwenden könnten, um Ihren Gesamtansatz zu verbessern.

Berücksichtigen Sie auch das Volumen, das manchmal als Mittel zur Bestätigung eines Musters verwendet wird. Wenn das Volumen beispielsweise bei den Abwärtsbewegungen eines Kopf-und-Schultern-Trendwendemusters steigt, kann dies das Gewicht der Gültigkeit des Musters erhöhen und eine größere Chance auf einen Ausbruch in die gewünschte Richtung implizieren.

Im Großen und Ganzen gibt es zwei Arten von Chartmustern:

• Fortsetzungsmuster: Diese Muster bilden sich als Teil einer Pause im vorherrschenden Trend.

• Umkehrmuster: Diese Muster signalisieren eine Wende im aktuellen Trend.

Die folgenden sind einige Muster, die häufig in den Kryptomärkten zu finden sind. Wie oben erwähnt, lösen sich nicht alle Muster wie erwartet auf.

Flaggen können entweder bullisch oder bärisch sein und bilden sich als Teil einer kurzen Pause in einem starken Trend. Eine bullische Flagge wird durch einen vorübergehenden Abwärtstrend in einem Zeitrahmen identifiziert, der niedriger ist als der vorherrschende Trend in einem höheren Zeitrahmen. Sie werden ‚Flaggen‘ genannt, weil, wenn Sie zwei Trendlinien zeichnen - eine oben und eine unten an den Rändern der Bewegung - die Preisbewegung und die Linien zusammen den Anschein einer nach unten zeigenden Flagge erwecken.

Das Wimpel bildet sich, wenn der Markt entscheidet, in welche Richtung er als nächstes gehen wird. In einem bullischen Wimpel, nach einem Anstieg, wickelt sich der Preis in eine enge Abwärtsbewegung. Diese Sequenz der Preisbewegung ist als Wimpel identifizierbar, indem man zwei diagonale Trendlinien auf beiden Seiten der Konsolidierung zieht. Das Volumen trocknet oft während eines Wimpels aus, während die Händler warten, um auf den Ausbruch zu springen, wenn er sich entfaltet. Wie bei Flaggen können Wimpel entweder bullisch oder bärisch sein und bilden sich nach Bewegungen in beide Richtungen.

Das symmetrische Dreieck ähnelt dem Wimpel, außer dass es tendenziell eine volatilere Konsolidierung ist und daher mehr einem Dreieck als einem Wimpel ähnelt. Im bärischen Fall, nach einem etablierten Abwärtstrend, verlangsamt sich der Preis in ein Gleichgewicht, wobei weder Käufer noch Verkäufer in der Lage sind, sich gegenseitig zu überwältigen. Als die Verkäufer schließlich ihre Dominanz wiederherstellen, bricht der Markt aus dem Dreieck aus und setzt seinen Abwärtstrend fort. Symmetrische Dreiecke können jedoch in beide Richtungen ausbrechen.

Dieses Muster, auch bekannt als ‚Das Megafon‘, ist effektiv das Gegenteil eines symmetrischen Dreiecks, mit einem Gleichgewicht, das sich ausdehnt, anstatt sich zusammenzuziehen.

Absteigende Dreiecke bilden sich oft nach einem Abwärtstrend und bestehen aus einem klaren Unterstützungsniveau (der unteren, geraden Seite des Dreiecks) und einer Reihe von tieferen Hochs darüber (die, indem man eine absteigende Trendlinie zieht, das absteigende Dreieck vervollständigt).

Dieses Muster wurde als ‚bouncing ball meme‘ bezeichnet, da es zeigt, wie ein Ball immer tiefer springt, während die Schwerkraft wirkt. In einfachsten Worten zeigt es, wie die Nachfrage nach einem Vermögenswert auf einem bestimmten Unterstützungsniveau im Laufe der Zeit nachlässt, bevor sie schließlich zusammenbricht. Das Gegenteil eines absteigenden Dreiecks ist ein aufsteigendes Dreieck.

Ein doppelter Hoch- oder Tiefpunkt ist einfach ein gescheiterter Versuch, den Trend fortzusetzen, und ist im Allgemeinen leicht zu erkennen. Bei einem doppelten Tiefpunkt bildet der Preis ein Unterstützungsniveau und besucht kurz darauf dasselbe Tief, wobei er ein zweites Mal scheitert, das gleiche Preisniveau zu durchbrechen, bevor er steigt.

Doppelte Hochpunkte markieren daher häufig Umkehrungen, da den Käufern die Kaufkraft ausgeht und der Preis zurückrollt, wodurch die Marktstruktur nach unten durchbrochen wird. Ein dreifacher Hochpunkt hat einfach einen weiteren gescheiterten Versuch, den Widerstand zu durchbrechen.

Keile können und tun oft Umkehrungen eines Trends signalisieren. Der Hauptfaktor ist, wie der Preis in den Keil eintritt, wenn er gebildet wird. Wenn der Preis vor der Bildung eines Keils nach unten tendiert, aber nach oben ausbricht, würde das als bullischer fallender Keil angesehen werden. Wie bei regulären Keilen können auch erweiterte Keile verwendet werden, um das Ende eines Trends zu markieren.

Dieses klassische Muster markiert das Ende eines Trends mit einem gescheiterten Versuch, ein höheres Hoch zu bilden. Das Ergebnis ist ein Muster mit einer linken Schulter (ein Hoch), gefolgt von dem Kopf (ein höheres Hoch) und schließlich der rechten Schulter (ein niedrigeres Hoch). Ein Durchbruch der Nackenlinie - dem wichtigen Unterstützungsniveau unter dem Kopf und den Schultern - kann als Auslöser für den Einstieg in einen Handel verwendet werden. Ein umgekehrter Kopf und Schultern kann das Ende eines Abwärtstrends markieren.

Folgendes ist eine Liste von Mustern, die viel seltener auftreten:

Dieses Umkehrungsmuster ist im Allgemeinen gut bekannt, aber klare Beispiele sind selten. Im bullischen Fall bildet der Preis einen abgerundeten, becherartigen Boden, bevor er zu einem früheren Widerstandsniveau beschleunigt. Hier druckt der Markt dann eine Bullenflagge (die den Griff markiert; eine kurze, gestutzte Rückkehr) bevor er den Trend wieder aufnimmt und weiter steigt. Das Endergebnis ist ein Muster, das lose einer Tasse und einem Henkel ähnelt.

Vielleicht ist das detaillierteste Beispiel für ein Chartmuster das von Richard Wycoff’s Akkumulations- und Verteilungsmustern. Die bullische Version, oder Akkumulation, markiert den Boden eines Abwärtstrends und eine Umkehr nach oben (der Vermögenswert wird akkumuliert, bevor die Nachfrage schließlich das Angebot übersteigt).

Jedes Muster hat mehrere Phasen und Merkmale, was bedeutet, dass ihre Identifizierung nicht einfach sein kann. Kurz gesagt, das Akkumulationsmuster ist ein Bereich, der nach einem Abwärtstrend entsteht, aber nicht nach unten bricht.

Nach einem letzten Sweep des Bereichs tief (bekannt als ‚Die Feder‘) bewegt sich der Preis aggressiv nach oben und durch den Bereichshoch, bevor er höher ausbricht.

Dieses sehr seltene Umkehrmuster kann schwer zu erkennen sein, sieht aber vage ähnlich aus wie ein komprimiertes Kopf-und-Schultern-Muster, mit einer zusätzlichen Schulter. Wenn wir uns einen Diamant-Top ansehen, was es einem Trader ermöglicht, einen Diamanten darum zu zeichnen, ist ein höheres Hoch (als Teil eines etablierten Aufwärtstrends), das sofort gefolgt wird von einem Strukturbruch, um ein Tief zu bilden.

Das ist es, was die spitze Ober- und Unterseite des Diamanten schafft. Nach diesem neuen Tief konsolidiert sich der Preis und bildet die rechte Seite des Diamanten, bevor er nach unten bricht und das Muster vervollständigt.

Es ist wichtig zu beachten, dass die Art und Weise, wie Muster gezeichnet werden, von Trader zu Trader variieren kann. Die Identifizierung von Chartmustern ist subjektiv, aber hier sind einige grundlegende Richtlinien, die helfen können:

1. Sei konsistent: Einige Trader verwenden die Dochte, um die Ränder zu markieren, während andere Trader die Kerzenkörper verwenden. Was auch immer du entscheidest, sei konsistent.

2. Muster sind unvollkommen: trotz dessen, was du in den meisten visuellen Leitfäden siehst, ist technische Analyse oft eine ungenaue Wissenschaft, und Muster werden nicht immer perfekt dargestellt. Manchmal kann es Kerzen geben, die leicht außerhalb des identifizierten Musters abweichen, und das kann in Ordnung sein. Die Linien, die Sie verwenden, um die Muster zu zeichnen, sollten als ‚Linie der besten Anpassung‘ betrachtet werden. Preisauswirkungen sind oft ein chaotisches Unterfangen.

3. Wissen, wann man ein Muster aufgeben sollte: Wenn Sie nach dem Zeichnen eines Musters feststellen, dass sich der Preis nicht wie erwartet verhält, dann könnte Ihre Interpretation falsch sein oder der Markt hat einfach kein Interesse daran, das Muster zu respektieren. Wie der Autor und Handelspsychologe Mark Douglas einmal schrieb: „Alles kann passieren.“

Es gibt relativ wenig rigorose empirische Daten, die über die Wirksamkeit von Chartmustern veröffentlicht wurden (insbesondere in Bezug auf Krypto-Märkte), aber das, was existiert, deutet stark darauf hin, dass sie als Grundlage für eine erfolgreiche Strategie dienen können.

• Ein Versuch, die Erfolgsquote von Chartmustern zu bestimmen, ergab, dass mehrere Muster ‚...keinen statistischen Vorteil haben‘ und dass sie nicht isoliert verwendet werden sollten. In Kombination mit Unterstützung und Widerstand zeigte die Studie, dass die Muster deutlich zuverlässiger waren. Beachten Sie, dass diese Studie nicht in einer peer-reviewed Zeitschrift veröffentlicht wurde.

• In Thomas Bulkowskis Enzyklopädie der Chartmuster führte der Autor eine großangelegte Studie mit fast dreißig Jahren Daten zum Aktienmarkt durch. Bulkowski hat eindeutig gezeigt, dass:

  • Muster spielen sich zuverlässig mit statistischer Signifikanz ab.

  • Die Zuverlässigkeit jedes Musters variiert stark.

• Eine Studie zeigte, dass sieben häufig identifizierbare Chartmuster in zahlreichen Versuchen mehr als 50 % der Zeit erfolgreich waren.

Verwenden Sie die Kraken Pro-Plattform, um zu sehen, ob Sie die folgenden realen Beispiele für Chartmuster finden können, die zuvor auf Kryptowährungspreischarts gebildet wurden:

• ETHBTC: Inverted Head and Shoulders, sichtbar im monatlichen Zeitrahmen im Jahr 2021.

  • Hinweis: Der Ausschnitt liegt bei etwa 0,04000.

• BTCUSD: Absteigendes Dreieck, sichtbar im wöchentlichen Zeitrahmen im Jahr 2018.

  • Hinweis: Der Preis brach von der wichtigen Unterstützungsmarke bei 6.000 $ ab.

Zusammenfassend bieten Chartmuster Händlern und Investoren die Grundlage für einen erfolgreichen Ansatz in den Kryptomärkten, und dies wird durch Forschungen unterstützt, die zeigen, dass sie einen prädiktiven Wert haben können.

Durch umfangreiche Rücktests der Faktoren, die die Erfolgsquote von Chartmustern beeinflussen, kann deren Gesamtnutzen verbessert werden.

Jetzt, da Sie die gängigen Chartmuster verstehen, die auf dem Preisdiagramm einer Kryptowährung erscheinen können, warum melden Sie sich nicht noch heute für ein kostenloses Kraken Pro-Konto an und sehen, ob Sie diese Formationen identifizieren können.