ข้อมูลสรุปเบื้องต้นเกี่ยวกับการวิเคราะห์ทางเทคนิค

การวิเคราะห์ทางเทคนิค (TA) คือการประเมินข้อมูลทางการเงินในอดีตและแนวโน้มเพื่อพยายามคาดการณ์การเคลื่อนไหวของราคาในอนาคต

สมมติฐานหลักของการวิเคราะห์ทางเทคนิคคือแนวโน้มของตลาด ได้แก่ ระดับราคาและการเคลื่อนไหว รวมถึงปริมาณการซื้อขายและโมเมนตัม มักจะเกิดซ้ำในช่วงเวลา ด้วยเหตุนี้ เหตุการณ์ต่างๆ ในตลาดสามารถสร้างสัญญาณการซื้อขายที่บ่งบอกถึงโอกาสในการซื้อและขายที่แตกต่างกัน

เพื่อระบุสัญญาณการซื้อขาย นักวิเคราะห์ทางเทคนิคใช้แผนภูมิแท่งเทียน ตัวชี้วัดทางการเงิน และเครื่องมือการซื้อขายทางเทคนิคอื่นๆ เพื่อระบุรูปแบบและแนวโน้มที่อาจบ่งชี้ถึงการเปลี่ยนแปลงราคาในอนาคต

แม้ว่าการวิเคราะห์ทางเทคนิคจะถูกใช้กันอย่างแพร่หลายโดยเทรดเดอร์และนักลงทุนมืออาชีพ แต่ก็ใช่ว่าจะไม่มีข้อจำกัด นักวิจารณ์โต้แย้งว่าวิธีนี้พึ่งพาข้อมูลในอดีตมากเกินไปและอาจไม่คำนึงถึงปัจจัยพื้นฐานที่สามารถส่งผลต่อการเคลื่อนไหวของตลาดได้ ปัจจัยบางประการเหล่านี้รวมถึงตัวแปร เช่น แนวโน้มทางเศรษฐกิจมหภาค เหตุการณ์ทางภูมิศาสตร์การเมือง กฎระเบียบ และแนวโน้มอุตสาหกรรม

ดังนั้น เมื่อพัฒนากลยุทธ์การซื้อขายโดยใช้การวิเคราะห์ทางเทคนิค สิ่งสำคัญคือต้องคำนึงถึงวลีทางการเงินที่มีชื่อเสียง “ผลการดำเนินงานในอดีตไม่รับประกันผลลัพธ์ในอนาคต”

แม้ว่าส่วนประกอบบางอย่างของการวิเคราะห์ทางเทคนิคสามารถย้อนกลับไปได้หลายร้อยปี แต่ Charles Dow ถือเป็นผู้บุกเบิกการวิเคราะห์ทางเทคนิคในต้นศตวรรษที่ 20 ในฐานะผู้ก่อตั้ง Dow Jones & Company เขาสร้างดัชนี Dow Jones Industrial Average ในปี ค.ศ. 1896 ซึ่งเป็นดัชนีแรกในประเภทนี้ที่ติดตามผลการดำเนินงานของตลาดหุ้นสหรัฐฯ เมื่อเวลาผ่านไป ตลาดเติบโตขึ้นและมีการพัฒนาวิธีการวิเคราะห์ที่ซับซ้อนมากขึ้น ทำให้เกิดสาขาการวิเคราะห์ทางเทคนิคขึ้น

หลายปีต่อมา คอมพิวเตอร์ทำให้เครื่องมือและเทคนิคต่างๆ ที่ใช้ในการวิเคราะห์ตลาดเข้าถึงได้มากขึ้นสำหรับเทรดเดอร์และนักลงทุนที่หลากหลาย

จากตลาดดั้งเดิม เช่น สินค้าโภคภัณฑ์และพันธบัตรไปจนถึงอุตสาหกรรมที่เกิดขึ้นใหม่เช่น สกุลเงินดิจิทัล เทรดเดอร์ใช้การวิเคราะห์ทางเทคนิคเพื่อระบุโอกาสในการซื้อขายและใช้เป็นข้อมูลประกอบการตัดสินใจ

แนวรับและแนวต้าน (Support and Resistance) คือสองแนวคิดที่สำคัญที่สุดในการวิเคราะห์ทางเทคนิค

• แนวรับ คือระดับที่ราคาจะไม่ลดลงต่ำกว่านั้น แนวรับทำหน้าที่เป็น “พื้น” ของราคา หรือระดับราคาต่ำสุดกราฟลงไปแตะอย่างสม่ำเสมอในช่วงเวลาการซื้อขายหรือรอบตลาดที่กำหนด แม้ว่าราคาจะแตะแนวรับหลายครั้ง แต่ก็ทำหน้าที่เป็นจุดที่ผู้ซื้อมีจำนวนมากกว่าผู้ขาย
• แนวต้าน เป็นระดับที่ราคาจะไม่เกินไปกว่านั้น แนวต้านทำหน้าที่เป็น “เพดาน” ราคาหรือระดับราคาสูงสุดที่กราฟขึ้นไปแตะอย่างสม่ำเสมอในช่วงเวลาการซื้อขายหรือรอบตลาดที่กำหนด แม้ว่าราคาจะแตะแนวต้านหลายครั้ง แต่ก็แสดงถึงจุดที่ผู้ขายมีจำนวนมากกว่าผู้ซื้อ

ใน TA ยิ่งราคาของสินทรัพย์ “ทดสอบ” แนวรับหรือแนวต้านมากเท่าไหร่ ระดับนั้นก็จะถือว่ามีความแข็งแกร่งมากขึ้น พูดอีกอย่างคือ ยิ่งราคาแตะ แต่ไม่ข้ามเส้นมากเท่าไหร่ เส้นนี้ก็จะมีแนวโน้มที่จะถือเป็นระดับราคาต่ำสุดหรือสูงสุดได้ในระยะสั้น

เมื่อดูกราฟแท่งเทียน คุณอาจเห็นราคาของสินทรัพย์ “เด้ง” ระหว่างแนวรับและแนวต้าน เทรดเดอร์หลายคนรู้สึกว่าพวกเขาสามารถใช้ประโยชน์จากการเปลี่ยนแปลงราคาระหว่างแนวรับและแนวต้านผ่านกลยุทธ์ เช่น การซื้อขายในช่วง เทคนิคการซื้อขายในช่วงส่วนใหญ่จะมุ่งเน้นไปที่การซื้อสินทรัพย์เมื่อราคามาใกล้ระดับแนวรับที่ต่ำกว่าและขายสินทรัพย์เมื่อเข้าใกล้ระดับแนวต้านที่สูงกว่า

เมื่อกราฟทะลุแนวรับหรือแนวต้าน ก็อาจทำหน้าที่เป็นระดับตรงข้ามในช่วงการซื้อขายใหม่ ตัวอย่างเช่น หากราคาของสินทรัพย์เพิ่มขึ้น ราคาที่เคยเป็นระดับแนวต้านสูงสุดอาจทำหน้าที่เป็นระดับแนวรับต่ำสุดใหม่ในช่วงการซื้อขายใหม่

ในขณะที่ระดับแนวรับและแนวต้านเป็นตัวบ่งชี้ที่ใช้กันทั่วไป แต่ระดับเหล่านี้ไม่มีการรับประกันว่าจะคงอยู่ เช่นเดียวกับข้อมูลใดๆ ที่ได้จากการวิเคราะห์ทางเทคนิค ผู้ลงทุนควรเป็นอย่างยิ่งที่จะตรวจสอบข้อมูลที่ค้นพบกับแหล่งข้อมูลอื่นๆ และจัดการความเสี่ยงอย่างเหมาะสม

ตามวาทะดังของ Mark Twain ที่กล่าวว่า “ประวัติศาสตร์ไม่ซ้ำรอย แต่บ่อยครั้งมีความคล้ายคลึงกัน” เมื่อคำนึงถึงสิ่งนี้ เทรดเดอร์จึงมักใช้เทคนิคการวิเคราะห์ทางเทคนิคเพื่อสังเกตอดีตเพื่อพยายามคาดการณ์อนาคต 

การวิเคราะห์ทางเทคนิคใช้เพื่อ:

• ระบุแนวโน้มปัจจุบันและอารมณ์ตลาด: การวิเคราะห์ทางเทคนิคสามารถช่วยเทรดเดอร์ระบุแนวโน้มและอารมณ์ตลาดเพื่อเป็นข้อมูลประกอบการตัดสินใจซื้อขาย โดยการวิเคราะห์กราฟราคาและตัวชี้วัดทางเทคนิค เทรดเดอร์อาจได้รับข้อมูลเชิงลึกเกี่ยวกับทิศทางของตลาดและสามารถวางการซื้อขายได้ตามนั้น
• ให้ข้อมูลที่เป็นกลาง: การวิเคราะห์ทางเทคนิคอาศัยข้อมูลที่เป็นกลาง เช่น ข้อมูลราคาและปริมาณ ซึ่งอาจเชื่อถือได้มากกว่าความคิดเห็นหรืออารมณ์ที่เป็นอัตวิสัย เมื่อทำการตัดสินใจในการซื้อขาย สิ่งนี้ช่วยให้เทรดเดอร์หลีกเลี่ยงการตัดสินใจที่เกิดจากอารมณ์หรือการกระทำที่หุนหันพลันแล่นได้
• พัฒนาวิธีการที่เป็นระบบ: การวิเคราะห์ทางเทคนิคให้วิธีการที่เป็นระบบในการวิเคราะห์ตลาด โดยการปฏิบัติตามชุดกฎและเกณฑ์ เทรดเดอร์สามารถพัฒนากลยุทธ์การลงทุนที่สอดคล้องและสามารถทำซ้ำได้
• กำหนดการซื้อขายระยะสั้น: เนื่องจากการวิเคราะห์ทางเทคนิคสามารถช่วยให้เทรดเดอร์ระบุแนวโน้มระยะสั้นและการเคลื่อนไหวของตลาด จึงนิยมใช้สำหรับการซื้อขายระยะสั้น และอาจมีประโยชน์สำหรับเทรดเดอร์ที่มองหาวิธีการทำกำไรอย่างรวดเร็วจากการเคลื่อนไหวของราคาในระยะสั้น
• เป็นข้อมูลประกอบการวิเคราะห์ประเภทอื่น: การวิเคราะห์ทางเทคนิคสามารถรวมกับการวิเคราะห์ประเภทอื่น เช่น การวิเคราะห์พื้นฐาน เพื่อพัฒนามุมมองที่ครอบคลุมมากขึ้นเกี่ยวกับตลาด การรวมการวิเคราะห์ประเภทต่างๆ ทำให้เทรดเดอร์สามารถตัดสินใจในการซื้อขายโดยใช้ข้อมูลและพิจารณาได้ครอบคลุมมากขึ้น

มีเครื่องมือที่แตกต่างกันมากมายที่ใช้ในการวิเคราะห์ทางเทคนิค แต่ละตัวชี้วัดทางเทคนิคเหล่านี้เสนอวิธีมองที่ไม่เหมือนกันเกี่ยวกับการเคลื่อนไหวของราคาในอดีต ในขณะเดียวกันก็ยังมีจุดแข็งและจุดอ่อนของตัวเองในการคาดการณ์แนวโน้มในอนาคตด้วย

ตัวอย่างเครื่องมือการวิเคราะห์ทางเทคนิคที่ใช้บ่อยที่สุดคือ:

กราฟให้การแสดงภาพข้อมูลราคาและปริมาณการซื้อขายตามเวลา กราฟช่วยให้นักวิเคราะห์ทางเทคนิคสามารถระบุแนวโน้ม รูปแบบการซื้อขาย และระดับแนวรับ/แนวต้านได้ นักวิเคราะห์ทางเทคนิคใช้กราฟหลายประเภท รวมถึงกราฟแท่งพื้นฐานและกราฟเส้นที่แสดงระดับราคาเมื่อเวลาผ่านไป อย่างไรก็ตาม เทรดเดอร์สายเทคนิคส่วนใหญ่ใช้กราฟแท่งเทียนที่ซับซ้อนมากขึ้น ซึ่งช่วยให้มองเห็นข้อมูลการซื้อขายที่เกี่ยวข้องจำนวนมาก

กราฟแท่งเทียนช่วยให้นักเทรดติดตามการเปลี่ยนแปลงราคาในช่วงเวลาที่กำหนด ภายในกราฟแท่งเทียน นักวิเคราะห์ทางเทคนิคมองหาลักษณะกราฟที่หลากหลายซึ่งอาจบ่งชี้ถึงแนวโน้มในอนาคตที่แตกต่างกัน การมองเห็นราคาที่แตกต่างกันและการเปลี่ยนแปลงปริมาณการซื้อขายช่วยให้นักวิเคราะห์ทางเทคนิคติดตามการเคลื่อนไหวของราคาและระบุการกลับตัวของแนวโน้มที่อาจเกิดขึ้น รูปแบบแท่งเทียนมักใช้เพื่อระบุการเคลื่อนไหวของราคาที่เป็นขาขึ้นหรือขาลง ซึ่งแตกต่างกันตามรูปร่างและตำแหน่งของแท่งเทียนแต่ละแท่งในกราฟ

SMA ถูกใช้เพื่อลดความผันผวนระยะสั้นในข้อมูลราคาและช่วยในการระบุแนวโน้มระยะยาว SMA คำนวณโดยการรวมราคาปิดของสินทรัพย์ในช่วงเวลาที่กำหนดแล้วหารผลรวมด้วยจำนวนช่วงเวลา SMA สามารถคำนวณได้โดยใช้กรอบเวลาแตกต่างกัน ตั้งแต่ระยะสั้น (เช่น 10 หรือ 20 วัน) ไปจนถึงระยะยาว (เช่น 50 หรือ 200 วัน) SMA มักใช้เพื่อประเมินระดับแนวรับและแนวต้านในขณะที่ค้นหาโอกาสในการซื้อและขายที่อาจเกิดขึ้น

Oscillator เป็นตัวบ่งชี้ที่วัดการเปลี่ยนแปลงแนวโน้มและโมเมนตัมของการเคลื่อนไหวของราคา Oscillator ใช้การคำนวณทางคณิตศาสตร์เพื่อวัดโมเมนตัมหรือความแข็งแกร่งของการเคลื่อนไหวของราคาสินทรัพย์ในช่วงเวลาที่กำหนด โดยสามารถช่วยระบุสภาวะซื้อมากเกินไปและขายมากเกินไป ซึ่งสามารถส่งสัญญาณการกลับตัวที่อาจเกิดขึ้นในราคาตลาดรวมถึงโอกาสในการซื้อขาย

RSI เป็น Oscillator ที่ได้รับความนิยมซึ่งวัดความแข็งแกร่งของการเคลื่อนไหวของราคาสินทรัพย์โดยการเปรียบเทียบขนาดของกำไรกับการขาดทุนในช่วงเวลาที่กำหนด ดัชนีความแข็งแกร่งสัมพัทธ์คำนวณโดยใช้สูตร 

RSI = 100 - [100 / (1 + RS)]

โดยที่ RS = กำไรเฉลี่ย / ขาดทุนเฉลี่ยในช่วงเวลาที่กำหนด (เช่น 14 วัน) การอ่าน RSI ที่สูงกว่า 70 บ่งชี้ถึงสภาวะซื้อมากเกินไป ในขณะที่การอ่านต่ำกว่า 30 บ่งชี้ถึงสภาวะขายมากเกินไป ค่าระหว่าง 30 ถึง 70 ถือว่าอยู่ในโซนกลางและบ่งชี้ว่าสินทรัพย์ไม่อยู่ในสภาวะซื้อมากเกินไปหรือขายมากเกินไป

MACD เป็นเครื่องมืออีกอย่างหนึ่งที่ใช้ในการระบุการเปลี่ยนแปลงในโมเมนตัม ทิศทางแนวโน้ม และโอกาสในการซื้อหรือขายที่อาจเกิดขึ้น ตัวบ่งชี้ MACD ประกอบด้วยเส้น MACD และเส้นสัญญาณ เมื่อเส้นแนวโน้ม MACD ข้ามเหนือเส้นสัญญาณ จะถือว่าเป็นสัญญาณขาขึ้นและอาจบ่งบอกถึงโอกาสในการซื้อที่อาจเกิดขึ้น ในทางกลับกัน เมื่อเส้น MACD ข้ามต่ำกว่าเส้นสัญญาณ จะถือว่าเป็นสัญญาณขาลงและอาจบ่งบอกถึงโอกาสในการขายที่อาจเกิดขึ้น

Bollinger Bands ใช้เพื่อวัดความผันผวนของราคาสินทรัพย์และระบุโอกาสที่ราคาจะทะลุผ่านแนวรับหรือแนวต้าน Bollinger Bands ประกอบด้วยเส้นสามเส้น คือ เส้นค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่แบบง่าย (SMA) เส้นหนึ่ง และเส้นส่วนเบี่ยงเบนมาตรฐานสองเส้นที่วาดอยู่เหนือและต่ำกว่าค่าเฉลี่ย ในขณะที่เส้นแนวโน้ม SMA แสดงถึงราคากลางของสินทรัพย์ในช่วงเวลาที่กำหนด แถบบนและล่างจะแสดงระดับที่ราคาถือว่าซื้อเกินหรือขายเกิน

การย่อตัวฟีโบนักชีใช้เพื่อระบุแนวรับและแนวต้านที่อาจเกิดขึ้นตามลำดับฟีโบนักชี ซึ่งเป็นชุดตัวเลขที่แต่ละตัวเลขเป็นผลรวมของสองตัวเลขก่อนหน้า (0, 1, 1, 2, 3, 5, 8, 13, 21, ฯลฯ) ระดับการย่อตัวฟิโบนักชีคำนวณโดยการนำจุดสูงสุดและต่ำสุดของการเคลื่อนไหวของราคาสินทรัพย์ในช่วงเวลาที่กำหนด จากนั้นแบ่งระยะห่างแนวตั้งระหว่างจุดเหล่านี้ออกเป็นชุดระดับแนวนอนตามอัตราส่วนฟีโบนักชี 23.6%, 38.2%, 50%, 61.8% และ 100%

พร้อมที่จะก้าวไปข้างหน้าและนำความรู้การวิเคราะห์ทางเทคนิคของคุณไปใช้หรือยัง Kraken Pro มีฟีเจอร์ที่คุณต้องการเพื่อเริ่มต้นวันนี้!