Comment investir dans les actions

Lorsque vous investissez dans des actions, vous achetez des parts de propriété dans une entreprise publique dans l'espoir qu'elles prennent de la valeur au fil du temps. Chaque action représente une part proportionnelle des bénéfices de l'entreprise et détenir des actions peut également vous donner droit à des dividendes (paiements que les entreprises versent à leurs actionnaires). 

Comme les actifs numériques, la valeur des actions fluctue au fil du temps, ce qui signifie que vous pouvez réaliser un profit ou une perte. Cependant, contrairement à de nombreuses cryptomonnaies, les actions disposent d'un ensemble de métriques (telles que le ratio cours/bénéfice (C/B) et le ratio d'endettement) qui peuvent être utilisées pour évaluer la santé de l'entreprise et la probabilité que le prix de l'action augmente ou diminue. 

Vous pouvez désormais investir dans des actions sur Kraken, en utilisant sa plateforme conviviale qui vous aidera à constituer un portefeuille équilibré tout en gérant le risque. 

Cet article explore ce que sont les actions, comment fonctionne le marché boursier et comment acheter des actions sur Kraken. 

Le marché boursier est composé de plusieurs bourses clés qui permettent aux personnes du monde entier d'échanger des actions d'entreprises. Le marché dans son ensemble représente toute l'activité de trading à travers les bourses. C'est similaire en principe aux plateformes de trading de cryptomonnaies, sauf que la manière dont elles fonctionnent est légèrement différente.

Les bourses sont fortement réglementées par des autorités gouvernementales telles que la U.S. Securities and Exchange Commission (SEC). Ces réglementations visent à protéger les investisseurs, à garantir la transparence et à maintenir un fonctionnement ordonné du marché.

Les bourses fonctionnent pendant des heures de trading fixes. Par exemple, la Bourse de New York (NYSE) ouvre à 9h30, heure de l'Est, et ferme à 16h00, heure de l'Est, chaque jour de la semaine. Les marchés sont fermés le week-end et les jours fériés. En dehors des heures normales, le trading peut également avoir lieu pendant des sessions prolongées : le trading pré-marché se déroule généralement de 4h00 à 9h30 ET, et le trading après les heures de marché a lieu de 16h00 à 20h00 ET. Ces sessions permettent aux investisseurs de réagir aux nouvelles et aux événements qui se produisent en dehors des heures de négociation standard. Cependant, le trading en dehors des heures d'ouverture implique souvent une liquidité plus faible, une plus grande volatilité des prix et des types d'ordres limités.

Lorsque vous possédez des actions d'une entreprise, vous obtenez souvent des droits de vote et pouvez recevoir des dividendes, qui représentent une part des bénéfices de l'entreprise distribuée aux actionnaires.

Les transactions sur les bourses prennent généralement entre un et trois jours ouvrables pour "se régler" complètement, ce qui signifie que le transfert officiel de propriété et le paiement sont effectués dans ce délai.

Participer aux marchés boursiers implique généralement de se conformer à des procédures réglementaires telles que la vérification d'identité (KYC), l'ouverture de comptes de courtage et le respect des règles du marché conçues pour protéger les investisseurs.

Les actions sont généralement détenues par des intermédiaires de confiance tels que des chambres de compensation et des dépositaires, qui gèrent la conservation et le transfert des titres au nom des investisseurs.

Un trader cherchant à acheter des actions d'Apple (AAPL) ouvre son application de courtage et passe un ordre d'achat de 10 actions AAPL au prix du marché actuel. Le courtier achemine l'ordre vers la bourse, où il est apparié presque instantanément avec un vendeur offrant le même nombre d'actions au prix souhaité. 

Une fois apparié, la transaction est exécutée, verrouillant le prix d'achat. Au cours des deux jours ouvrables suivants, la transaction passe par un processus de règlement où les fonds sont officiellement transférés et les actions sont enregistrées dans le compte du trader. Après le règlement, le trader devient un actionnaire officiel d'Apple, peut avoir droit à des dividendes, voter sur des questions d'entreprise et bénéficier de toute augmentation du prix de l'action. Si l'action d'Apple augmente, le trader peut passer un ordre de vente par l'intermédiaire de son courtier, réaliser les gains et profiter de l'investissement.

Il est important de noter la légère différence entre ‘actions’ et ‘parts’. Une ‘action’ représente toutes les actions cotées en bourse, tandis qu’une ‘part’ représente la plus petite unité achetable. 

Par exemple, si une entreprise d'une valeur de 500 millions de dollars émet 50 millions d'actions (son stock), vous pouvez acheter une part de cette entreprise pour 10 dollars. 

Le symbole boursier d'Apple est ‘AAPL’ et compte actuellement 15 milliards d'actions. Au moment de la rédaction, AAPL se négocie autour de 240 dollars, lui donnant une capitalisation boursière de 3,63 trillions de dollars.

Les entreprises émettent des actions pour lever des fonds afin d'élargir leurs opérations, de lancer de nouveaux projets ou d'acquérir d'autres entreprises.

Exemple : En décembre 2020, Tesla a annoncé une offre d'actions de 5 milliards de dollars, tirant parti de son prix d'action élevé pour lever des capitaux. Cette démarche visait à renforcer son bilan et à soutenir les projets d'expansion en cours, y compris de nouvelles usines en Allemagne et au Texas.

L'émission d'actions fournit des capitaux pour investir dans l'innovation, les nouvelles technologies et le développement de produits, maintenant les entreprises compétitives.

Exemple : En mai 2020, Moderna a levé environ 1,34 milliard de dollars par le biais d'une offre publique pour financer le développement continu de «... vaccins pour les maladies infectieuses, l'immuno-oncologie, les maladies rares et les maladies cardiovasculaires.»

Les entreprises peuvent émettre des actions pour rembourser des dettes existantes, améliorant ainsi leur bilan et réduisant le risque financier.

Exemple : En 2024, Pick n Pay d'Afrique du Sud a lancé une émission de droits pour lever 4 milliards de rands (environ 221 millions de dollars) en émettant 252,2 millions de nouvelles actions avec une remise de 32,48 %. L'objectif principal était de réduire la dette de l'entreprise et de stabiliser ses finances.

Les entreprises utilisent souvent leurs actions comme une forme de "monnaie" pour financer des fusions et des acquisitions sans dépenser beaucoup d'argent liquide.

Exemple : En juillet 2021, Salesforce a finalisé son acquisition de Slack pour 27,7 milliards de dollars, utilisant une combinaison de liquidités et d'actions pour financer l'accord.

L'émission d'actions peut financer les opérations quotidiennes de l'entreprise sans augmenter la dette, préservant ainsi la flexibilité financière.

Exemple : En novembre 2021, Peloton a annoncé une offre publique d'environ 24 millions d'actions, visant à lever environ 1 milliard de dollars pour soutenir des ‘objectifs d'entreprise généraux’.

Le prix d'une action fluctue en fonction de l'offre et de la demande, de la performance de l'entreprise et des facteurs macroéconomiques. Le prix initial est fixé par l'entreprise qui propose les actions, mais une fois qu'elles deviennent négociables sur le marché ouvert, le prix peut alors être influencé par une gamme de facteurs. Le rôle d'un investisseur est d'examiner toutes les variables importantes et de décider si une action se négocie à un prix inférieur ou supérieur. Si vous pensez qu'elle se négocie à un prix inférieur, vous pouvez décider d'investir dans une action dans l'espoir qu'elle prenne de la valeur au fil du temps. Naturellement, une action peut monter ou descendre, et vous pouvez perdre une partie ou la totalité de votre capital investi. 

Pour vous aider à guider votre recherche d'entreprises mal évaluées, voici quelques éléments à considérer :

1. Recherchez des entreprises en bonne santé financière. Examinez les rapports financiers de l'entreprise, les rapports de bénéfices et les ratios clés :

• Bénéfice par action (BPA) : Mesure la rentabilité d'une entreprise par action.
• Ratio Cours/Bénéfice (C/B) : Compare le prix de l'action aux bénéfices pour évaluer la valorisation.
• Ratio Dette/Capitaux Propres (D/CP) : Évalue l'effet de levier financier et le risque.
• Rentabilité des capitaux propres (RCP) : Indique l'efficacité avec laquelle une entreprise utilise les capitaux propres des actionnaires pour générer des bénéfices.

2. Regardez les tendances plus larges et les récits dominants, puis évaluez le potentiel de l’action choisie dans son propre secteur. 
3. Examinez l’équipe de direction de l’entreprise. Ont-ils une direction forte et compétente avec un parcours approprié ? Communiquent-ils bien et ont-ils une vision claire ? Ont-ils tenu leurs promesses ?
4. Recherchez des entreprises avec des forces uniques qui n’ont peut-être pas encore été découvertes ou intégrées dans les prix. Cela pourrait être une technologie propriétaire ou une innovation qui pourrait changer la donne. 
5. Examinez les aspects techniques des actions et l’évolution des prix. Comment cela se compare-t-il à ses concurrents ? L’évolution des prix est-elle haussière ou baissière ? Est-ce le bon moment pour entrer ?

Une fois que vous avez analysé une entreprise et que vous êtes prêt à investir, suivez ces étapes pour passer votre première commande d’actions :

1. Rendez-vous sur Kraken : Connectez-vous à votre compte de l’application mobile Kraken.
2. Accepter les T&Cs : Signer des documents liés aux actions
3. Rechercher l’action : Utilisez la fonction de recherche de la plateforme pour trouver l’action que vous souhaitez acheter.
4. Choisir le type de commande :
   • Ordre au marché : Achetez immédiatement au meilleur prix disponible.
   • Ordre à cours limité : Fixez un prix spécifique auquel vous souhaitez acheter l'action.
5. Entrez la quantité : Précisez le nombre d'actions que vous souhaitez acheter.
6. Vérifiez et confirmez : Vérifiez les détails de votre commande et cliquez sur ‘Acheter’ pour finaliser la transaction.

Une fois exécutée, votre action apparaîtra dans votre portefeuille Kraken.

La diversification est essentielle pour réduire et gérer le risque dans l'investissement en actions. Voici quelques éléments à considérer, en gardant cela à l'esprit :

Ne mettez pas tout votre argent dans une seule industrie. Créez un mélange de technologie, de santé, de biens de consommation et d'autres secteurs. De cette façon, la volatilité globale de votre portefeuille peut être réduite et vous serez moins dépendant d'un secteur qui réussit pour faire croître votre capital. 

Les actions de croissance sont des entreprises censées croître plus vite que la moyenne du marché, réinvestissant les bénéfices pour se développer plutôt que de verser des dividendes.

Les actions de valeur sont des entreprises établies considérées comme sous-évaluées par rapport à leurs fondamentaux, versant souvent des dividendes.

Les actions de croissance tendent à être des investissements à risque plus élevé car leur appréciation dépend davantage de la performance future et de la spéculation, tandis que les actions de valeur reflètent des investissements dans des modèles commerciaux éprouvés avec un ajustement produit-marché. Par conséquent, avoir un portefeuille avec à la fois des actions de croissance et des actions de valeur devrait offrir un bon équilibre entre risque et récompense. 

La valeur des ETF et des indices est qu'ils permettent aux investisseurs d'avoir une exposition à un éventail plus large d'actifs sans avoir besoin de choisir des actions individuelles. Cela peut aider votre portefeuille à être plus efficace en capital, capturant la croissance sur un éventail d'actions dans un secteur particulier. 

Les obligations sont connues comme des actifs à revenu fixe et elles fournissent des paiements d'intérêts réguliers et prévisibles sur une période spécifique. Ce sont effectivement des prêts aux gouvernements ou aux entreprises qui paient un taux d'intérêt fixe, comme les obligations du Trésor américain. Ces actifs sont généralement considérés comme peu risqués par rapport aux actions car ils offrent des rendements stables et aident à équilibrer un portefeuille diversifié.

Bien qu'il existe de nombreux types d'obligations dans lesquelles vous pouvez investir, le point à retenir ici est qu'ajouter ces actifs à faible risque peut aider à lisser la croissance à long terme de votre portefeuille.

Lors de la gestion d'un portefeuille d'actions, il est important de rester agile et réactif lorsque de nouvelles informations se présentent. Un investissement réussi nécessite une gestion continue.

Voici quelques étapes que vous pouvez suivre pour gérer vos investissements en actions :

Soyez vigilant. Restez informé des changements économiques qui pourraient affecter la performance des actions. Il existe divers médias auxquels vous pouvez vous abonner pour vous tenir au courant des derniers développements. 

Rééquilibrez. Ajustez réactivement les avoirs pour maintenir les niveaux de risque souhaités. Par exemple, imaginons que vous ayez structuré votre portefeuille pour être également divisé en 4 secteurs. Si un secteur se renforce, représentant une proportion significativement plus grande de votre portefeuille, vous pourriez décider de le rééquilibrer à votre allocation d'origine.

Examinez les rapports de bénéfices. Suivez les performances financières de vos entreprises. Faites très attention à toutes les données disponibles pour voir si votre thèse initiale est soutenue ou contestée. 

Ayez un plan. Il est prudent d'avoir un plan pour chacun de vos investissements en actions, de sorte que lorsque l'action atteint votre prix cible, que les fondamentaux changent ou qu'elle ne correspond plus à votre stratégie, vous puissiez prendre les mesures appropriées. 

Commencer sur le marché boursier peut sembler écrasant, mais comprendre comment cela fonctionne et apprendre à analyser les entreprises sont des étapes essentielles pour devenir un investisseur plus confiant.

La plateforme de trading de Kraken est conçue avec les débutants à l'esprit, offrant une plateforme intuitive, une sécurité renforcée et des outils faciles à utiliser qui vous aident à acquérir les connaissances et les compétences nécessaires pour trader en toute confiance.

Inscrivez-vous dès aujourd'hui pour créer votre compte gratuit !